同力股份2023年年度董事会经营评述

  公司是集产品研制、设计、生产、销售及售后保障服务、总包服务为一体的工程机械制造商，基本的产品为各类矿山开采及大型工程物料运输所需的非公路宽体自卸车、非公路矿用自卸车以及井巷开采所需的坑道车等。目前，公司基本的产品为TL87、TL88、TL89等系列非公路宽体自卸车，同时还生产TLD系列非公路矿用自卸车、TLK系列坑道车、TLS系列非公路洒水车、TLQ系列桥梁运输车等工程机械产品；目前除过传统的燃油车型以外，还推出了纯电驱动、混合驱动、氢燃料、甲醇燃料等新能源车型以及智能驾驶的线年的不断研发、深入一线调研工况，对大多数矿区工况有较为深入的理解，从而为公司的量身定制、量定结合的生产组织提供坚实的基础数据保障，从而使公司产品在适应性、可靠性和性价比方面获得良好的市场口碑，得到用户的一致好评。从应用行业划分，产品应用于露天煤矿、铁矿、有色金属矿、水泥建材等矿山及水利水电等各类大型工程工地；从应用地域划分，产品覆盖了国内全部省份，并已拓展出口至巴基斯坦、印度尼西亚、马来西亚、蒙古、塔吉克斯坦、印度、刚果（金）等多个国家和地区，随着国际化战略的快速推进，未来还会有更多的国家和地区布局销售及服务保障体系。

  公司产品研发阶段分为概念阶段、论证阶段、开发阶段、验证阶段和发布阶段。产品具体研发流程为：需求调研分析、评审立项、设计任务、产品研究开发评审、样车试制、工地试验、项目验收、小批量生产到最终批量销售几个阶段。根据研发需求的不同，研发分为新产品研发和整车改进优化、专项技术创新和优化类、客户定制产品研发三种模式。

  作为非公路宽体自卸车的专业制造厂家，企业主要进行整机装配、关键零部件的制造和系统的集成开发；而对其他较为通用的零部件或总成件，公司则采用外协、外购或联合开发的方式来进行生产。目前，公司自行生产的零部件最重要的包含车架和部分货箱。对于驾驶室、发动机、变速器、车桥和举升系统、部分货箱等则采用外协、外购的方式生产或取得。

  历经多年的探索和完善，公司目前采用市场为导向的快速应变式产品供应链系统，主要以“以销定产方式”组织生产，采购的产品最重要的包含原材料、大零部件、标准件、外协件等。公司采购依据采购产品品种类型对相关供应商发出询价，根据询价结果，决定采购供应商。

  公司销售分为国内市场和海外市场，采取的模式包括经销模式和直销模式。国内经销商按照地理区域划分、国外销售按照国别划分来管理。无论采用经销模式还是直销模式，在用户采购之前公司均对使用用户进行工况调查，主要了解车辆使用的环境信息、工程工况描述、装载物等相关信息，根据工况调查表为客户推荐或定制合适的车型。经销模式，就是公司向签约经销商销售产品，经销商再将产品销售给最终用户的销售方式。直销模式，是公司向最终用户直接进行销售的方式。公司通过商务洽谈、经销商推荐等方式获取销售订单，该模式下公司与客户直接签订买卖合同，并与客户直接进行结算。作为专门化的制造型企业，公司针对非公路宽体自卸车等产品使用区域和时间相对集中的特点，依靠突出的现场服务及配件保障能力，建立完善“零距离”服务体系。配件方面设立中心库、分中心库和现场服务站的三级配件体系，人员方面组建由经销商、专业服务商、主机厂、配套厂、公司派驻技术人员组成的现场专业服务团队，确保快捷有效地为用户更好的提供保障服务，并已获得用户的广泛认可。公司充分认识非公路宽体自卸车的市场特点，采用区别于公路重卡行业普遍采用的4S店服务模式及传统工程机械行业普遍采用的巡回式服务模式，已慢慢的变成为公司的核心竞争力之一。

  近年来公司创新销售模式，引入融资担保公司，公司与融资担保公司签订合作协议，为采购公司产品的用户更好的提供融资担保，能大大的提升的公司的产品的销量，实现与用户共赢的良好互动局面。

  2023年是公司最不平凡的一年，也是公司发展历史上承前启后得一年，新生产基地建成投产，解决了长期困扰公司的产能不足的问题，同时公司在产品创新、产品营销、产品服务上面取得了高质量发展。

  过去的一年，公司在产品创新方面取得了长足发展。公司在坚持“大型化、智能化、新能源”方向引导下，国内首款双桥驱动的“刚性卡车”（非公路矿用自卸车，）TLD125研发取得成功，目前慢慢的开始批量销售，市场反响良好；公司的新能源产品的研发方面，不只局限于纯电产品，同时成功研发甲醇增程系列新产品、CNG动力产品、LNG动力产品，在非公路宽体车领域，引领着行业发展得方向，为绿色矿山建设不懈努力，为我们的节能减排贡献同力智慧。

  过去的一年，公司在产品营销方面迈出了坚实的一步。公司的2022年募投项目进入试生产，2023年全面投产，公司的产能得到进一步释放，订单交付时间大幅度缩短。一方面公司继续深耕国内细分市场，充分的利用公司市场品牌和定制化服务的优势，充分调动一切积极因素，大力完善销售网络建设，拓展新客户。与此同时，公司积极扩展海外市场，产品在海外销售出现了爆发式增长。2023年10月公司在西坡生产基地成功召开了国际代理商大会，国外众多代理商云集公司，商讨了未来几年的海外销售的发展的策略，为公司海外市场的加快速度进行发展加快了步伐。为布局全球市场，公司于20213年成立新加坡子公司，为进一步开拓海外市场提供了有力的支撑。翘首回望2023年，成绩来之不易,同时为未来的发展夯实了基础。

  过去的一年产品服务工作，公司在三个方面“下了大功夫”，一是年初调整服务组织架构，细化各服务网点，保证客户的产品能及时得到售后保障；二是全面举办多场次线下培训和线上远程培训，提升服务保障人员的专业水平，服务保障团队建设得到巩固；三是企业成立“同力云”，提升产品的智能化，通过云传输，实现的每台产品的云端能够正常的看到其运作时的状态，产品的定期维保还有实时运行状态在“云脑”均能轻松实现实时监控，极大的提升了客户对产品的运作时的状态的随时掌握，满足了客户的需求。这样一些方面，也“做好了伏笔”，为公司在市场上竞争极大地提升了软实力，借助“云端”为未来市场营销提供了宝贵的数据。

  全年实现出售的收益58.60亿元，同比增长12.67%；实现盈利7.11亿，同比增长27.73%；实现归属于上市公司股东净利润6.15亿，同比增长31.87%；

  非公路自卸车细分行业2023年相比2022年小幅波动，国内市场较为平稳，海外市场由于尚处前期开发阶段，预计未来几年仍将继续保持平稳较高增长。

  公司未来将继续专注于非公路宽体自卸车新产品的研发生产，全方面推进非公路矿用自卸车的研发，提升客户的满意度，积极拓展海外市场，提高品牌国家影响力，提升国际市场占有率，继续引领该细分行业的发展，为全球用户更好的提供更加专业更加优质地整体工程运输解决方案。

  公司属于工程机械行业内土方机械行业中细分的非公路宽体自卸车子行业，工程机械行业依然是国家装备工业的重要组成部分。

  一、工程机械领域特别是土方机械行业中细分的非公路宽体自卸车子行业，未来发展前途依然广阔。

  1、《中华人民共和国国民经济与社会持续健康发展第十四个五年规划和2035年远大目标纲要》（以下简称“《纲要》”）为行业发展提供了极大的机遇。

  “十四五”我国将开启全面建设社会主义现代化国家新征程，《纲要》提出了，到2035年，人均国内生产总值达到中等发达国家水平，中等收入群体显著扩大。《纲要》指出，“十四五”期间，我国将加大现代化基础设施体系建设，布局建设信息基础设施、融合基础设施、创新基础设施等新型基础设施。这些目标地提出和建设宏图，对行业来说，是极大的机遇，行业的未来是明朗得。

  2、《工程机械行业“十四五”发展规划》（以下简称“《规划》”）为行业未来的发展指明方向。

  该《规划》，内容很多，信息量巨大，完全是从国家战略层面为工程机械行业未来的发展指明了方向:

  （1）《规划》中，提出“到2025年，工程机械行业整体水平大幅度的提高，创造新兴事物的能力明显地增强，质量效益显著提升，发展能力逐渐增强”；这一目标为整个行业发展导航，未来发展市场潜力需要精耕深挖，其市场规模将大幅度的提高，竞争力也将加强；

  “1）2023年，电动车辆占比将超过内燃机车辆，2025年，电动车辆占比达到65%以上；锂电工业车辆在电动车辆中的占比将快速提升。

  2）工业车辆实现客制化、智能化、自动化，加快发展物流解决方案等差异化产品及中高端产品。3）叉车后市场业务将得到更快发展。

  1）整机产品升级——应用数字化、智能化、绿色化、网联化技术，加快产品创新和升级换代，产品差异化及中高端化发展；加大电动车辆、新能源车车辆、无人驾驶车辆、系统解决方案的发展。

  2）核心部件和平台技术攻关——中高端液压件、高效传动、绿色动力（601330）、车辆网联化平台、物流解决方案与系统等关键部件和技术实现突破。

  3）基于互联网、5G技术的应用——利用互联网和控制管理系统，实现远程监控和车队管理任务。”这些指标和重点领域的发展趋势，是整个工程机械行业提质增效转型、提升产品高科技附加值的具体要求。

  目前，这些新型装备的发展，正好契合目前行业的发展趋势，也是公司谋划布局的战略方向。3、整个工程机械行业的目前运作情况：挑战与机遇共存，未来市场发展的潜力可期。

  2023年产业规模再上新台阶，增加值高于全国工业，产品产销形式分化，效益指标稳定，投资增速总体高位，外贸稳中有升再创新高，行业运行处于景气区间。

  2023年行业发展中的亮点：战略性新兴起的产业-引领行业创新发展，绿色发展新动能加速培育，创新引领重大装备稳步推进，高端化智能化发展提速，出口贸易结构持续升级。

  2024年行业走势预判：整体看来，2024年机械工业发展机遇与挑战并存，但机遇大于挑战，有利条件强于坏因。综合判断，预计全年机械工业经济运行将延续平稳运行的总体态势,对外贸易保持基本稳定。

  2019年2月环境保护部发布的《非道路移动机械用柴油机排气污染物排放限值及测量方法（中国第三、四阶段）》（GB20891-2014）修改单中，明确自2022年12月1日起，所有生产、进口和销售的560kW以下（含560kW）非道路移动械及其装用的柴油机应符合本标准第四阶段要求。

  在2022年12月1日后不达标的车辆将陆续强制退出市场，市场已产生了大的需求，非达标车辆存量替代效应依然将继续促进新的需求。

  5、2024年3月7日国务院印发《推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案》的通知(国发〔2024〕7号)，推动大规模设备更新改造。

  在《推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案》第二项“实施设备设备更新行动”第三款中“（三）支持交通运输设备和老旧农业机械更新。”明白准确地提出了对交通运输设备的更新。这些政策试支持下，未来更新“超龄”“排放不达标”的车辆在未来回加快。

  6、公司生产的非公路宽体自卸车主要服务于露天煤矿、水泥建材采矿、砂石骨料矿等方面，特别是露天煤矿，应用比较广，也很成熟。

  煤炭资源在整个经济活动的需求依旧旺盛，未来依然会继续平稳增长，而基于各种现实因素考虑，露天煤矿的占比一直在稳步的提高。因此，对公司而言，伴随着露天煤矿开采占比逐步的提升，公司的基本的产品非公路宽体自卸车的市场机遇慢慢的变多，还能够预计到在未来整个市场能轻松实现稳步增长。基于这一因素，从公司所处的细分行业来看，整个工程机械行业大的周期性特征对公司所处的细分行业的影响甚微，能这样来说，公司所处的细分行业的市场不存在大的周期性影响，这也是虽然属于工程机械行业，但是有别于工程机械行业的一个显著的特征。

  在国家的大力倡导下，中国与周边以及世界上很多国家达成了“一带一路”合作共识，大量的基础设施建设项目在“一带一路”沿线国家落地建设，这些带动了相关行业“走出去”的发展思维转变，也是企业未来的发展迎来重大的机遇。近年来，公司海外销售部的业绩逐年提升，也证明了海外市场的需求也在不断的释放，整个的行业将迎来更大的市场。

  非公路宽体自卸车，作为土方机械行业中的细分行业子行业，就超大企业或者跨国公司而言，关注度比较小，他们的产品通用度相比来说较高。由于超大企业和跨国公司涉及产品品种类型比较丰富，不可能把全部优质资源投入到某一个子产品上，做不到某一个子产品完全精益求精，这是这些超大企业和跨国公司的与公司的一项重要的区别标志。公司恰恰专注这一细分子行业，已经深耕十多年，作为专业的生产厂商，集中全部资源投入其中，从科研，设计、采购、生产、销售及售后保障体系，持续深挖这一领域，做细做精做强做大，用户都能够采用私人定制的模式，实现产品与客户的真实需求、用户的使用场景达到完美融合。在此细分行业，公司专业、专注的工匠精神引领者这一细分行业的发展，同时引导着该细分行业的发展趋势，与其他同行相比有着非常明显的服务优势。

  公司所处的该子行业上游供应商主要为钢铁行业、发动机行业及有关零配件制造业，对整个行业的影响是显著的，主要体现在：

  （二）上游零配件的质量情况会影响产品的质量及可靠性；整个工程机械行业的下游主要服务对象包括交通运输、水利、电力、能源和建筑等诸多行业，这一些行业受国家宏观政策的调整影响比较大。

  非公路宽体自卸车，主要服务场景虽然有限，但是，这些服务场景增长相对来说比较稳定，需求也较为稳定，对公司而言，所处子行业对公司可持续性稳定增长具有稳定的预期，让工程机械行业的周期性特点对公司影响相对较少。

  公司始终围绕“大型化、智能化、新能源”方向进行战略布局，结合自己技术水平、行业地位、市场需求、行业发展阶段，制定和修订公司发展的策略，以适应和引领市场需求和契合公司战略目标，主要有以下几个方面：

  1、坚持研究大型化研发方向，开发更大吨位、更绿色环保的非公路宽体自卸车和全路面矿用自卸车，不断的提高单车运营效率，满足未来国内外市场需求；

  2、加快纯电动非公路自卸车的量产规模以及重载上坡工况经济性以满足市场需求，提升公司在新能源市场的占有率；

  3、增强甲醇燃料、氢燃料等非传统动力非公路自卸车的研发力度，在技术上储备、产品上创新，实现更大的经济适用性。

  2、继续增强营业销售队伍建设：在国内市场精耕细作；国外市场加快市场拓展，同时新加坡子公司全面运营，一方面快速发力东南亚等市场，另一方面为海外继续设立子公司培养人才和管理经验。

  3、着力完善售后服务保障体系：国内更加精细化作业，国外快速布局，争取做到有营销的地方就有公司售后服务保障团队；

  4、坚持绿色发展，可持续发展，着力人才队伍建设，吸纳更多英才，提供更好得平台，与公司共同发展；

  5、全方位企业品牌建设，努力将“同力重工”品牌在工程机械领域打造成世界著名品牌，实现公司品牌价值最大化。

  公司将充分的利用募投项目--6000台非公路自卸车生产线已经投入生产的契机，继续加快募投项目--工程运输中心建设，为新产品研发提供更好的试验设备和条件，公司将充分的利用自有资金加大产品研制力度，加大市场开发力度，提升公司治理能力，为圆满完成公司2024年度经营计划奠定基础。

  报告期内，企业内部和外部不存在对持续经营能力产生重大不利影响的不确定因素

  公司主要是做各类矿山开采及大型工程物料运输所需的非公路宽体自卸车、坑道车、洒水车等整车的研发、制造、销售和服务。近年来，国家对基础设施的投资提高放缓，导致工程机械行业增长相对放缓;然而露天煤矿、金属矿、建材矿、水利水电工程的加快速度进行发展，露天开采技术与装备的慢慢的提升，应用场景范围的逐步扩大，促进了工程机械行业的加快速度进行发展，同时也为非公路宽体自卸车行业创造了巨大的市场需求。但是，未来国家宏观经济要不要进行调控，对上述业的鼓励政策是否会继续，这些不确定因素

  导致上述行业的经营环境发生变化，间接导致工程机械行业陆续收缩和调整，这会对公司产品与服务的未来市场发展的潜力造不利影响。

  应对措施：报告期内，公司已全面扩展海外市场，在新加坡设立全资子公司，充分的利用国家相关支持政策，积极在相关区域国家开拓销售渠道，以此作为弥补国内市场也许会出现的波动带来的损失，同时创造未来可持续地新的增长点。

  公司属于工程机械行业内土方机械行业中细分的非公路自卸车子行业，产品主要使用在于露天煤矿、金属矿山、水泥建材、水利水电工程等基础设施建设中的运输设备，因此与国家基本的建设投入紧密关联。近年来，我国基本的建设投入增速虽有放缓，但是总量还在增加，尤其是本届政府特别鼓励外资和民营资本对基础产业和基础设施项目来投资，使我国基础产业和基础设施水平逐步提升。过去国家发布的《中华人民共和国国民经济与社会持续健康发展第十四个五年规划和2035 年远大目标纲要》《工程机械行业“十四五” 发展规划》《中国制造业发展纲要（2015-2025）》等一系列相关的政策，给整个行业带来地红利依然再持续。当然，这些规划给公司发展提供了政策支撑。未来，国家产业政策的调整，将对公司的业务造成一定的影响。

  应对措施：公司积极抓住政策“红利期”，积极拓展市场，提升市场占有率；同时，重视产业政策调整方向，增加科学技术创新，加大新产品研发力度，保持产品研发的未来适用性，规避政策变动风险。

  工程机械运输设备的生产和销售受宏观经济周期性波动影响较大，产业与宏观经济波动的相关性较明显。公司的基本的产品非公路宽体自卸车作为在特定工况下的装载运输设备，产业链下游市场的需求与固定资产投资、矿产品产量和价格等受宏观经济周期性波动影响。未来国家宏观经济政策调控及其周期性波动，存在下游市场降低固定资产投资和缩减生产规模、减少订单量的风险，会对公司业绩造成一定的影响。

  应对措施：应对宏观政策波动，不仅仅要加强经营管理、控制经营风险，而且要不断开发新产品，提升产品服务意识和服务水平，以更好的产品和更高的服务提高市场占有率来实现公司健康稳定发展。

  公司专注于非公路宽体自卸车行业，主要客户集中于露天煤矿、金属矿、砂石骨料矿等领域。根据近年来的数据分析，公司的发展状况和经营业绩与采矿业固定资产投资存在一定正相关性；目前国内外政治经济等不确定性因素增多，国内采矿业固定资产投资提高乏力，未来，采矿业固定资产投资持续保持下行趋势，将对下业需

  应对措施：加强与客户的信息共享，强化销售网络布局，拓展下游市场，同时继续开展总包服务、租赁等新业务、新模式，以应对下游需求下降所带来的风险。

  公司股权结构较为分散，无控制股权的人和实际控制人，无任一股东依其可实际支配的公司股份表决权足以对公司股东大会的决议产生重大影响。 在公司无实际控制人的情况下，不排除存在因公司处于无实际控制人状态而导致的治理格局不稳定、经营决策效率低下、贻误发展机遇的情况，进而对公司生产经营产生不利影响的风险。

  同时，由于公司目前股权结构较为分散，无控制股权的人、无实际控制人，如未来因公司股权变动导致公司控制权发生变动，则会造成公司主要管理人员出现重大变化或经营决策重大变更，从而对公司正常经营活动产生不利影响的风险。

  应对措施：公司继续加强内部治理结构，加强“三会”制度，以更完善的公司治理结构防范无实际控制人带来的相关风险。

  2021年末、2022年末、2023年末，公司应收账款余额分别为93,918.07万元、148,381.37万元、221,360.58万元，占总资产的比例为19.61%、25.88%、38.60%，占流动资产的比例为22.67% 、30.84%、38.60%。公司应收账款期末余额账龄较短，截至2023年末，账龄在1年以内的应收账款占应收账款总额的89.40%。若未来下业出现重大不利变化，客户财务情况、合作伙伴关系发生恶化，则可能会引起公司应收账款没办法回收形成坏账损失，对公司资金状况造成不利影响。

  应对措施：公司继续开展融资租赁业务，一方面提高了产品销售量，另一方面提高的资金的回笼速度。虽然公司为融资租赁业务提供了担保，但是，这几年运行来看，风险可控；未来，公司将采取稳健的信用政策，继续严格信用销售的审批，加强销售经理的收款考核，同时公司法务部门对账期时间比较久的客户及时催收，减少应收账款坏账损失；同时，公司也将逐步减少对融租租赁业务的担保，降低回购风险。

  公司最近三年业绩持续增长，2021 年度、2022 年度、2023年度营业收入分别为409,431.03万元、520,156.93万元、586,035.24万元，复合增长率为 19.64% ，净利润分别是38,473.63 万元、47,143.48 万元、62,076.74万元，复合增长率为27.02%。如果未来出现行业竞争加剧、市场需求萎缩、重要客户流失或经营成本上升等坏因，或者公司出现不能巩固和提升市场之间的竞争优势、跟不上产品技术更新换代的速度等情形，也可能会引起公司无法长期保持较快的业绩增长，甚至有可能出现业绩下

  应对措施：公司应对未来业务无法长期较快增长，也许会出现业绩下滑的风险主要从以下几个方面入手：一是加大新产品研发力度，用不断推出的新产品抢占市场，提升市场占有率；二是继续强化对国内煤炭市场和非煤市场的深耕力度，提升客户粘性；三是加大海外市场渠道建设、经销商培育等，快速拓展海外空白市场。

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